รีบาวด์เพราะ BASIS (S50U17-SET50) ลงมากเกิน แนะนำ Trading LONG S50U17

กลยุทธ์การลงทุน SET50 (S50U17)

Outright Trading: สำหรับนักเก็งกำไรระยะสั้นแนะนำ Trading LONG S50U17 คาดหวังรีบาวด์เพราะ BASIS (S50U17-SET50) ต่ำกว่าค่าทางทฤษฎีราว 6.05 จุด โดยมีแนวต้านที่ 1,078 จุด พร้อมกับตั้งจุด Stop Loss ไว้ที่ 1,060.0 จุด

มุมมองด้านเทคนิค: รีบาวด์เพราะ BASIS ลงมากเกิน

เมื่อวานนี้ S50U17 เปิดเช้ายังแกว่งในกรอบ แต่ภาคบ่ายทิ้งตัวลงมาค่อนข้างแรง อย่างไรก็ดีหากพิจารณา BASIS ซึ่งเป็นส่วนต่างระหว่าง S50U17 และ SET50 พบว่า ต่ำกว่าค่าทางทฤษฎีถึง 6.05 จุด เป็นเพราะเมื่อวานนี้ S50U17 ลงแรงกว่า Spot ทำให้วันนี้เรามองว่ามีโอกาสสูงที่ S50U17 จะเจอแรงซื้อกลับเพื่อให้ Basis กลับมาเข้าใกล้ค่าทางทฤษฎี บวกกับเมื่อวานนี้ในกราฟระหว่างวัน S50U17 เกิดสัญญาณ Oversold ตรงกรอบล่าง Sideway ที่ 1,063.5 จุด จึงคาดว่าวันนี้จะรีบาวด์ โดยมีแนวต้านกรอบบน Sideway ที่ 1,078 จุด

มุมมองทางทฤษฎี: ตลาดมองระยะสั้นลงระยะกลางขึ้น

เมื่อวานนี้ Spot ปิดลบน้อยกว่า S50U17 ส่งผลให้ Basis ลดลงจากวันก่อนหน้า 7.38 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ -5.79 จุด กลับมาน้อยกว่า Theory Basis ที่ +0.26 จุด ส่วน Calendar Spread (S50Z17-S50U17) เพิ่มขึ้นจากวันก่อนหน้า 0.20 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ 4.60 จุด ยังสูงกว่า Theory Spread ที่ 2.82 สะท้อนตลาดมีมุมมองต่อ SET50 Index ว่าเป็นลบในระยะสั้น (1 สัปดาห์) แต่มีมุมมองเป็นบวกในระยะกลาง (3 เดือน)

ทั้งนี้สามารถดูข้อมูลเพิ่มเติมและตารางราคาได้เพียงแค่คลิกชื่อ DW ด้านล่างนี้

Call DW	Bid	Eff.	Sensitivity
(Bullish view)	(THB)	gearing(x)
S5028C1712A	1.39	12.4	0.62
S5028C1712B	1.04	14.8	0.7

 

Put DW	Bid	Eff.	Sensitivity
(Bearish view)	(THB)	gearing(x)
S5028P1712B	0.56	16	1.2
S5028P1712A	0.33	17.9	1.82
ข้อมูล ณ วันที่	22/09/2017

 

Effective gearing : ใช้บ่งชี้โอกาสในการรับผลตอบแทนจากการลงทุนใน DW ตัวอย่างเช่น Effective Gearing เท่ากับ 5 เท่า หมายความว่า ถ้าราคาหุ้นอ้างอิงเปลี่ยนแปลงไป 1% ราคา DW จะเปลี่ยนแปลงไปประมาณ 5%

Sensitivity : แสดงให้เห็นว่าหุ้นอ้างอิงหรือดัชนีอ้างอิงเปลี่ยนแปลงไปเท่าไหร่ที่จะทำให้ DW เปลี่ยนแปลงไป 1 ช่วงราคา เช่น 1 ช่วงราคาของ DW ที่มีราคาต่ำกว่า 2 บาท เท่ากับ 0.01 บาท

สนใจสอบถามข้อมูลเพิ่มเติม โทร. 02 694 7777 หรือ www.thaidw.com

*หมายเหตุ : บทความหรือบทวิเคราะห์บนหลักทรัพย์อ้างอิงหรือดัชนีหลักทรัพย์อ้างอิงด้านบนนี้มาจาก บล. เออีซี จำกัด (มหาชน) ซึ่งเป็นอิสระ โดยบริษัทหลักทรัพย์ แมคควอรี (ประเทศไทย) จำกัด (“บริษัท”) มิได้มีส่วนได้ส่วนเสียและความเห็นข้างต้นอาจขัดกับคำแนะนำหรือบทวิเคราะห์ของทางบริษัทได้ ข้อมูลนี้มิใช่เพื่อประกอบการเสนอขาย ชักชวน หรือแนะนำให้ลงทุนแต่อย่างใด ในกรณีที่มีการอ้างอิงถึงข้อมูลผลงานในอดีต หรือเป้าหมายราคา มิได้เป็นสิ่งยืนยันผลตอบแทนในอนาคต การลงทุนในใบสำคัญแสดงสิทธิอนุพันธ์ (DW) มีความเสี่ยง ผู้ลงทุนจึงควรได้รับคำปรึกษาจากที่ปรึกษาการลงทุนถึงความเหมาะสมในการลงทุน และศึกษาข้อมูลรายละเอียดของการออกและเสนอขาย DW จากแบบแสดงรายการข้อมูลการเสนอขาย DW และร่างหนังสือชี้ชวนที่เกี่ยวข้องให้ครบถ้วนก่อนการลงทุน ทั้งนี้ในการคำนวนการเปลี่ยนแปลง (%) ของราคา DW คำนวนจากราคาเสนอซื้อสุดท้ายในช่วงเวลาโดยประมาณ 30 วินาที ก่อน Call Market (16.30น.) ทั้งนี้ บริษัทมิได้ให้บริการรับฝากเงินและ/หรือดำเนินธุรกิจการธนาคารในประเทศไทยแต่อย่างใด และความรับผิดชอบต่างๆ ของบริษัท มิได้แสดงถึงการบริการรับฝากเงิน/กู้เงิน ที่สัมพันธ์กับ Macquarie Bank Limited (เลขทะเบียนบริษัท ABN 46 008 583 542) และ Macquarie Bank Limited มิได้ให้การรับประกันหรือรับรองความรับผิดชอบของบริษัท แต่อย่างใด