WORK สร้างผังใหม่ หวังดึงเรตติ้งสูงขึ้น-Downside Risk ต่ำ แนะซื้อเป้าหมาย 27 บาท

บล.เคทีบี (ประเทศไทย) ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้(13มิ.ย.62) ว่า  บริษัท เวิร์คพอยท์ เอ็นเทอร์เทนเมนท์ จำกัด (มหาชน)  หรือWORK (ซื้อ, เป้าเชิงกลยุทธ์ 27 บาท)  ได้ประโยชน์จากมาตรการช่วยเหลือทีวีดิจิทัล ในการลดค่า MUX และการคืนช่องทีวีดิจีทัลจะทำให้ภาวะการแข่งขันที่รุนแรงลดลง เปิดโอกาสให้กับ WORK เพิ่มส่วนแบ่งการตลาด

แนวโน้มกำไรไตรมาส 2/62 คาดจะดีขึ้นเทียบไตรมาสก่อน จากนโยบายการควบคุมต้นทุนการผลิต และจะเริ่มรับประโยชน์จากมาตรการช่วยเหลือทีวีดิจทัล ในการลดค่า MUX

WORK ปรับผังรายการใหม่ยกแผง เรามองว่าผังรายการใหม่น่าสนใจ คาดช่วยเพิ่มรายได้ของ WPTV ในครึ่งแรก คาดว่าเรตติ้งของ WPTV จะเริ่มปรับตัวดีขึ้นตั้งแต่เดือน มิ.ย. จากการเปิดตัวรายการใหม่ 5 รายการ ปัจจุบันเทรดอยู่ที่ PER 23.3x ต่ำกว่า peer กลุ่มดิจิทัลทีวี และมีเดีย/ มี PEG อยู่ที่ 0.95