10 เดือนปี 58 บจ.ระดมทุนล้นหลาม

ตลาดในช่วงปี 2557 ที่ผ่านมา ถือเป็นปีที่ได้ชื่อว่าเป็นปีแห่งความสำเร็จของหุ้น IPO เพราะสามารถมีบริษัทจดทะเบียนเข้าระดมทุนมากถึง 35 บริษัท ไม่นับกองทุนและหลักทรัพย์ประเภทอื่น

ที่สำคัญ เป็นปีที่หุ้น IPO เข้าเทรดวันแรกประสบความสำเร็จโดดเด่นอย่างมาก โดยเฉพาะหุ้นที่เข้าเทรดหลังจากเดือนพฤษภาคมเป็นต้นไป  บางรายสามารถปิดตลาดวันแรกเท่าราคาเพดานสูงสุดที่ระดับ  200% และบางรายทำสถิติใหม่ สามารถทำราคาปิดชนเพดาน หรือชนซิลลิ่ง 3 วันรวด

ขณะที่ปี 2558 ช่วงไตรมาสแรก ถือว่ามีบริษัทที่กระตือรือร้นโดยไม่ลังเลใจ ระดมทุนขาย IPO ของหลักทรัพย์หลายประเภท และเข้ามาเทรดวันแรกในตลาดตั้งแต่ต้นเดือนมกราคมถือโอกาส “ตีเหล็กเมื่อยังร้อน” ในเวลารวดเร็วมากกว่าปกติ ในช่วงที่ตลาดหุ้นเป็นขาขึ้น ทำให้ตลาดหุ้น IPO หรือหุ้นจองค่อนข้างคึกคัก ก่อนที่จะเสียโอกาส

หากดูจากปริมาณ จะเห็นว่า ปีนี้ หุ้น IPO ของบริษัทเข้าระดมทุนในตลาดหุ้นไทย อย่างตลาด SET และตลาด mai รวม 23 ราย คิดเป็นน้อยกว่าปีที่แล้วเล็กน้อย เทียบกับปีก่อนประมาณ 30 ราย แต่หากคิดจากเงินทุนที่ระดมทุนจะพบว่าต่างกันอย่างมาก เพราะเงินที่ระดมทุนไปได้สูงมากถึง 114,869.62 ล้านบาท

 ถ้ารวมหลักทรัพย์ทุกประเภท ทั้งกองทุนรวมโครงสร้างพื้นฐาน และกองทุน REITs  มูลค่าระดมทุนปีนี้ถือว่ามากกว่า 2.3 แสนล้านบาท เลยทีเดียวที่ผ่านตลาด IPO หากเทียบกับวงเงินระดมทุน 10 เดือนแรกของปีที่แล้วจะพบว่าสูงขึ้นมาก เพราะปีก่อนระยะเดียวกัน มีเพียงแค่ 74,444.88 ล้านบาทเท่านั้น

เหตุผลก็เพราะปีนี้มีบริษัทขนาดใหญ่ระดมทุนมากกว่าปีก่อนนั่นเอง

 

เห็นได้ชัดเจน จากรายละเอียดของการระดมทุน หากดูในตารางจะพบว่า ส่วนใหญ่ของหุ้นที่ระดมทุนปีนี้ เข้าในตลาดหุ้นหลักหรือ SET มากถึง 17 รายด้วยกัน จากทั้งหมด 29 ราย ได้เงินระดมทุนไปมากถึง 29,530.73 ล้านบาท

โดยมีบริษัทที่ระดมทุนมากสุดคือ GPSCในเครือปตท. ระดมทุนมากถึง 10,035.06 ล้านบาทเลยทีเดียว แต่รายที่ระดมทุนน้อยสุดคือPMTA ระดมทุนเพียงแค่ 145.8 ล้านบาท

ส่วนตลาดหุ้น mai มีหุ้นเข้าระดมทุนค่อนข้างต่ำทั้งปริมาณบริษัทเพียง 8 แห่ง และมีมูลค่าระดมทุนเพียงแค่ 2,479.99 ล้านบาทโดยหุ้นที่ระดมทุนสูงสุดคือ TPCH ระดมทุนไปทั้งหมด 1,140.49 ล้านบาท และหุ้นที่ระดมทุนน้อยที่สุดคือ HPT และ DAII รายละ 120 ล้านบาท 

สำหรับหลักทรัพย์ประเภทอื่น ไม่นับกองทุนรวม ที่ออกกองบ่อยครั้ง จะพบว่า มีการระดมทุนค่อนข้างเงียบเหงาลงไป โดยที่มีรายละเอียดคือ กองทุนโครงสร้างพื้นฐาน มีเพียงแค่ 2 กองเท่านั้น แต่ก็ระดมทุนไปได้มากถึง 75,855.00 ล้านบาทเลยทีเดียว เพราะแต่ละกองใหญ่ทั้งนั้น โดยเฉพาะ JASIF ระดมทุนได้ถึง 5.5 หมื่นล้านบาทเลยทีเดียว

ส่วนกองทรัสต์เพื่ออสังหาริมทรัพย์ หรือ REITs ปรากฏว่าก็มีเพียงแค่ 2 กองเท่านั้น และระดมทุนค่อนข้างต่ำด้วยเช่นกัน เพียงแค่มียอดมูลค่ารวมที่ระดับ 7,003.90 ล้านบาทเท่านั้น

ทั้งหมดนี้ จะเห็นได้ว่า การระดมทุนมีความคึกคักในช่วงไตรมาสแรก เมื่อดัชนีอยู่ที่ระดับประมาณเหนือ 1,500 จุด  และซบเซาในไตรมาสที่สอง เมื่อดัชนีถดถอยและมีข่าวร้ายท่วมตลาด พร้อมกับมูลค่าซื้อขายที่ถดถอยลง รวมทั้งจุดสำคัญคือ หุ้นหลายรายการหลุดจองเมื่อเข้าเทรดวันแรก ทำให้มีการเลื่อนการระดมทุนออกไป

จนกระทั่งกลับมาคึกคักในช่วงไตรมาสที่สามต่อเนื่องถึงเดือนตุลาคม ซึ่งปรากฏว่า มีการทะลักของการระดมทุนอย่างรุนแรงผ่านตลาด IPO มากถึง  9 รายในตลาดSET และ ตลาด mai อีก 4 บริษัท โดยเฉพาะในเดือนกันยายนถือว่าคึกคักที่สุด

…

 

จำนวนหลักทรัพย์จดทะเบียนเข้าใหม่ในช่วง 10 เดือนของปี 2558

หลักทรัพย์	ข้อมูล ณ IPO
	มูลค่าระดมทุน	จำนวนหุ้น IPO	ราคา	วันที่
	(ล้านบาท)	(ล้านหุ้น)	เสนอขาย
SET
SCI	1,106.25	187.50	5.90	13/10/2558
TFG	2,145.00	1,100.00	1.95	8/10/2558
ORI	1,350.00	150.00	9.00	7/10/2558
TWPC	N/A	–	N/A	5/10/2558
JWD	1,320.00	120.00	11.00	29/9/2558
COM7	1,005.00	300.00	3.35	10/8/2558
ASEFA	555.00	150.00	3.70	5/8/2558
WICE	315.00	150.00	2.10	28/7/2558
BR	2,006.40	228.00	8.80	15/7/2558
GPSC	10,035.06	371.67	27.00	18/5/2558
SLP	648.00	300.00	2.16	7/5/2558
PMTA	145.80	8.10	18.00	6/5/2558
PLAT	5,180.00	700.00	7.40	24/3/2558
S11	424.00	80.00	5.30	25/2/2558
SCN	1,500.00	300.00	5.00	23/2/2558
PLANB	1,795.22	897.61	2.00	17/2/2558
CGH	N/A	–	N/A	8/1/2558
รวมมูลค่าระดมทุน 29,530.73 ล้านบาท
IFF
EGATIF	20,855.00	2,085.50	10.00	13/7/2558
JASIF	55,000.00	5,500.00	10.00	16/2/2558
รวมมูลค่าระดมทุน 75,855.00 ล้านบาท
PFUND/REIT
AMATAR	3,578.90	357.89	10.00	30/6/2558
TREIT	3,425.00	342.50	10.00	9/1/2558
รวมมูลค่าระดมทุน 7,003.90 ล้านบาท
mai
KOOL	216.00	120.00	1.80	23/9/2558
ATP30	152.00	160.00	0.95	27/8/2558
PIMO	156.00	120.00	1.30	13/8/2558
DAII	120.00	30.00	4.00	23/7/2558
HPT	120.00	120.00	1.00	29/6/2558
TVT	400.00	200.00	2.00	8/5/2558
NDR	175.50	65.00	2.70	15/1/2558
TPCH	1,140.49	89.45	12.75	8/1/2558
รวมมูลค่าระดมทุน 2,479.99 ล้านบาท