ตลาดหมี! SET50 เสี่ยงลงลึกหากหลุดแนวรับ 1,130 จุด

จับทิศ SET50 โดย AECs : SET50 (S50M18) 9 เม.ย. 2561

กลยุทธ์การลงทุน

Outright Trading: Trading Short คาดหวังลงต่อตามแนวโน้มขาลงที่แข็งแกร่ง โดยมีแนวรับที่ 1,130 จุด พร้อมกับตั้ง Stop Loss หากทะลุ 1,150 จุด

มุมมองด้านเทคนิค: S50M18 จะลงลึก ถ้าหลุดรับ 1,130 จุด!!!

เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมานี้ S50M18 เปิดบวกแล้วแกว่งขึ้นต่อ จนปิด +1.56%DoD ซึ่งสูงกว่า SET50 Index (+0.92%DoD) และ SET Index (+0.87%DoD) โดยสาเหตุที่ S50M18 ผันผวนมากกว่า Spot เป็นเพราะวันทำการก่อนหน้า Basis ปัจจุบันต่ำกว่า Basis Theory ถึง 6.3 จุด โดยแรงรีบาวด์ของ S50M18 ที่เกิดขึ้นยังไม่แข็งแรงพอจะทะลุแนวต้านค่าเฉลี่ย5วันที่ 1,152.5 จุด ซึ่งเรายังคงมองว่าตลอดสัปดาห์นี้ดัชนีจะเผชิญกับแรงขายตามแนวโน้มขาลง จาก MACD และ Signal ที่ปรับตัวลงต่อเนื่อง และทั้งคู่ต่ำกว่าค่าศูนย์ โดยนักลงทุนต้องระวังอย่าให้หลุดแนวรับสำคัญ 1,130 จุด เพราะเป็นแนวรับสำคัญ Neckline ของ Double Top (M-Shape) ซึ่งหากหลุดจะมีแนวรับลึกสุดที่มีโอกาสลงไปทดสอบอยู่ที่ 1,080 จุด

มุมมองทางทฤษฎี: มีความกลัวในตลาดหมี!!!

เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมานี้ S50M18 ปิดบวกมากกว่า Spot ส่งผลให้ Basis เพิ่มขึ้นจากวันทำการก่อนหน้า 7.01 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ -4.61 จุด ใกล้เคียง Theory Basis ที่ -4.99 จุด สะท้อนมุมมองเป็นกลางในระยะสั้น (3 เดือน) ของนักลงทุนที่มีต่อ SET50 Index ส่วน Calendar Spread (S50U18-S50M18) ลดลงจากวันทำการก่อนหน้า 0.4 จุด โดยปัจจุบันอยู่ที่ระดับ -3.9 จุด ใกล้เคียง Theory Spread ที่ -4.55 จุด สะท้อนมุมมองเป็นกลางในระยะกลาง (6 เดือน) ของนักลงทุนที่มีต่อ SET50 Index

ทั้งนี้สามารถดูข้อมูลเพิ่มเติมและตารางราคาได้เพียงแค่คลิกชื่อ DW ด้านล่างนี้

Call DW	Bid	Eff.	Sensitivity
(Bullish view)	(THB)	gearing(x)
S5028C1806B	0.4	18.7	1.52
S5028C1806A	0.21	21.1	2.58
S5028C1804A	0.17	34.2	1.96

 

Put DW	Bid	Eff.	Sensitivity
(Bearish view)	(THB)	gearing(x)
S5028P1806A	1.2	12	0.79
S5028P1806B	0.77	15.8	0.93
ข้อมูล ณ วันที่	05/04/2018

 

Effective gearing : ใช้บ่งชี้โอกาสในการรับผลตอบแทนจากการลงทุนใน DW ตัวอย่างเช่น Effective Gearing เท่ากับ 5 เท่า หมายความว่า ถ้าราคาหุ้นอ้างอิงเปลี่ยนแปลงไป 1% ราคา DW จะเปลี่ยนแปลงไปประมาณ 5%

Sensitivity : แสดงให้เห็นว่าหุ้นอ้างอิงหรือดัชนีอ้างอิงเปลี่ยนแปลงไปเท่าไหร่ที่จะทำให้ DW เปลี่ยนแปลงไป 1 ช่วงราคา เช่น 1 ช่วงราคาของ DW ที่มีราคาต่ำกว่า 2 บาท เท่ากับ 0.01 บาท

สนใจสอบถามข้อมูลเพิ่มเติม โทร. 02 694 7777 หรือ www.thaidw.com

*หมายเหตุ : บทความหรือบทวิเคราะห์บนหลักทรัพย์อ้างอิงหรือดัชนีหลักทรัพย์อ้างอิงด้านบนนี้มาจาก บล. เออีซี จำกัด (มหาชน) ซึ่งเป็นอิสระ โดยบริษัทหลักทรัพย์ แมคควอรี (ประเทศไทย) จำกัด (“บริษัท”) มิได้มีส่วนได้ส่วนเสียและความเห็นข้างต้นอาจขัดกับคำแนะนำหรือบทวิเคราะห์ของทางบริษัทได้ ข้อมูลนี้มิใช่เพื่อประกอบการเสนอขาย ชักชวน หรือแนะนำให้ลงทุนแต่อย่างใด ในกรณีที่มีการอ้างอิงถึงข้อมูลผลงานในอดีต หรือเป้าหมายราคา มิได้เป็นสิ่งยืนยันผลตอบแทนในอนาคต การลงทุนในใบสำคัญแสดงสิทธิอนุพันธ์ (DW) มีความเสี่ยง ผู้ลงทุนจึงควรได้รับคำปรึกษาจากที่ปรึกษาการลงทุนถึงความเหมาะสมในการลงทุน และศึกษาข้อมูลรายละเอียดของการออกและเสนอขาย DW จากแบบแสดงรายการข้อมูลการเสนอขาย DW และร่างหนังสือชี้ชวนที่เกี่ยวข้องให้ครบถ้วนก่อนการลงทุน ทั้งนี้ในการคำนวนการเปลี่ยนแปลง (%) ของราคา DW คำนวนจากราคาเสนอซื้อสุดท้ายในช่วงเวลาโดยประมาณ 30 วินาที ก่อน Call Market (16.30น.) ทั้งนี้ บริษัทมิได้ให้บริการรับฝากเงินและ/หรือดำเนินธุรกิจการธนาคารในประเทศไทยแต่อย่างใด และความรับผิดชอบต่างๆ ของบริษัท มิได้แสดงถึงการบริการรับฝากเงิน/กู้เงิน ที่สัมพันธ์กับ Macquarie Bank Limited (เลขทะเบียนบริษัท ABN 46 008 583 542) และ Macquarie Bank Limited มิได้ให้การรับประกันหรือรับรองความรับผิดชอบของบริษัท แต่อย่างใด