WHA โบรกแนะซื้อเป้า 4.2 บาท ลุ้นกำไรปี 65 โตแรง 50% แตะ 3.3 พันลบ.

บล.โนมูระ พัฒนสิน ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (3 ก.พ.2565) ว่า บริษัท ดับบลิวเอชเอ คอร์ปอเรชั่น จำกัด (มหาชน)  หรือ WHA คาดกำไรสุทธิไตรมาส 4/2564 เพิ่ม เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน, เทียบไตรมาสก่อนหน้า จากทั้งการขายและโอนที่ดินเพิ่ม รวมถึง การขายทรัพย์เข้ากอง

ขณะที่กำไรปี 2565 คาดฟื้นแรง 50% ที่ 3.3 พันล้านบาท ตามการเปิดเมือง หนุนยอดขายที่ดินเพิ่มกว่า 50% มาที่ 850 ไร่ (ยังต่ำกว่าเป้าบริษัทที่กำหนด 1250 ไร่) โดยโมเมนตัม คาดยังดีต่อเนื่องในไตรมาส 1/2565 จากกำไรพิเศษการขาย Data center อีก 200-300 ล้านบาท

ขณะที่แผนระยะ 5 ปียังเป็นเชิงรุกเช่นกัน ผ่านเป้าหมายรายได้เติบโต 1.75 เท่า มาที่ 2.1 หมื่นล้านบาท จากปัจจุบัน 1.2 หมื่นล้านบาท ด้วย Capex 5 หมื่นล้านบาท ทั้งธุรกิจนิคม,โลจิสติกต์ และสาธารณูปโภค

โดยคาดผลประกอบการไตรมาส 4/2564 ดีและเป็นหุ้นเติบโต ตามอุตสาหกรรม E Commerce + Logistic + ราคาหุ้นยังอยู่ระดับต่ำกว่าก่อนโควิด 12% และคาดนโยบายส่งเสริมการลงทุนจะเป็นนโยบายหลักในการกระตุ้นเศรษฐกิจของรัฐในช่วงถัดไป ขณะที่ราคาซื้อขายปัจจุบันอยู่ระดับต่ำกว่าช่วงก่อนโควิด -11% โดยมี PER22F 15 เท่า แนะนำซื้อราคาเป้าหมาย 4.2 บาท