ILM จับตากำไร Q3 โตทะลัก 177% แตะ 155 ล้าน รับเปิดเมืองดันยอดขาย SSSG พุ่ง
ILM จับตากำไร Q3 โตทะลัก 177% แตะ 155 ล้าน รับเปิดเมือง หนุนยอดขาย SSSG สดใส โบรกแนะซื้อชู เป้า 22.40 บาท ชู PER ต่ำเพียง 12 เท่า
บล.โนมูระ พัฒนสิน ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (6 ต.ค.65) ว่า บริษัท อินเด็กซ์ ลิฟวิ่งมอลล์ จำกัด (มหาชน) หรือ ILM แนะนำซื้อเป้าหมาย 22.40 บาท มีมุมมองบวกเล็กน้อยต่อแนวโน้มกำไรสุทธิไตรมาส 3/2565 คาดที่ 155 ล้านบาท โต 177% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน แต่ลง 5% เทียบไตรมาสก่อนหน้าเพราะหน้าฝน) โดยเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน
โดยกำไรโตก้าวกระโดด หนุนจากฐานต่ำไม่มีล็อกดาวน์เหมือนไตรมาส 3/2564 และภาวะท่องเที่ยวฟื้นตัวดีขึ้น หนุนการเติบโตยอดขายสาขาเดิม (SSSG) จะโต 25% (เทียบไตรมาส 2/2565 โต 4.2%) และอัตรากำไรขั้นต้น (+160bps เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน)
ในขณะที่โมเมนตั้มไตรมาส 4/2565 คาดกำไรโตต่อเนื่อง เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน,เทียบไตรมาสก่อนหน้า ตามไฮซีซั่นของธุรกิจ, อุตสาหกรรมการท่องเที่ยวผสานกับปัจจัยเฉพาะตัว โดยเตรียมกลับมาเปิดสาขาใหม่อีกครั้งในรอบ 3 ปี (ลาดกระบัง) หนุนกำไรปกติทั้งปีมีโอกาสเกิด upside 4-8% จากปัจจุบันที่ 601 ล้านบาท (โต 33% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน) สวนทางกับด้าน Valuation ที่ราคาหุ้น ILM ยังซื้อขาย PER ปี 2566 เพียง 12 เท่าถูกกว่ารายอื่นมาก (DOHOME, GLOBAL และ HMPRO ซื้อขายที่ 24-26 เท่า) จึงคงแนะนำซื้อลงทุน