BCH โบรกชี้ Q2 กำไรโตดี ลุ้นทั้งปีแตะ 1.37 พันล้าน รับเปิดประเทศ-ฐานลูกค้าต่างชาติพุ่ง
BCH โบรกชี้ไตรมาส 2/66 กำไรโตดี ลุ้นทั้งปีแตะ 1.37 พันล้าน รับเปิดประเทศ-ฐานลูกค้าต่างชาติพุ่ง พ่วงอัพค่าหัวประกันสังคม Q3-Q4 หนุน
บล.กรุงศรี พัฒนสิน ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (3 ส.ค.66) ว่า บริษัท บางกอก เชน ฮอสปิทอล จำกัด (มหาชน) หรือ BCH แนะนำราคาเป้าหมาย 22 บาท คาดกำไรไตรมาส 2/2566 ที่ 265 ล้านบาท ลดลง 77% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน และโต 4% เทียบไตรมาสก่อนหน้า จากผลกระทบจากการปรับราคาและมีรายได้โควิด ช่วยลดผลกระทบของฤดูกาล ส่วนภาพระยะกลาง การเปิดประเทศ เพิ่มฐานลูกค้าต่างชาติต่อเนื่อง (ศูนย์เบาหวาน, IVF, Anti-aging) รวมถึง ประกันสังคมจะเพิ่มทั้งจำนวนผู้ประกันตนและค่าเหมาจ่ายต่อหัวในไตรมาส 3-4 ปี 2566
โดยรวมคาดกำไรทั้งปีที่ 1,375 ล้านบาท ลดลง 55% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน และกำไรผ่านจุดต่ำสุดในไตรมาส 1/2566 ไปแล้ว และปี 2567-2568 คาดกำไรเติบโต 28% CAGR จากผลบวกประกันสังคมเต็มปี และการฟื้นตัวเป็นกำไรของโรงพยาบาลใหม่ในปี 2568
แนะนำซื้อขาย PER23F ที่ 32 เท่า ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยช่วง Pre-COVID ที่ 42 เท่า มองจำนวนนักท่องเที่ยวตะวันออกกลาง / ซาอุ เดือน มิ.ย. ยังเป็นโมเมนตัมบวก อยู่ที่ 6.71 และ 2.0 หมื่นคน สูงกว่า Pre-COVID สะท้อนตลาดซาอุฯ ศักยภาพสูง และเริ่มเป็น S curve ให้กลุ่มโรงพยาบาล