AAI โบรกอัพเป้าใหม่ 9 บาท ปรับกำไรปี 67 แตะ 921 ล้าน รับธุรกิจอาหารสัตว์เลี้ยงพุ่ง
AAI โบรกปรับประมาณกำไรปี 67 ขึ้น 27% อยู่ที่ 921 ล้านบาท รับธุรกิจอาหารสัตว์เลี้ยงดีกว่าคาด รวมถึงต้นทุนทูน่าลดลง ยังคงคำแนะนำ “ซื้อ” และปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 9.00 บาท จากเดิม 7.00 บาท
บล.ดาโอ (ประเทศไทย) ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (28 มิ.ย.67) ทางฝ่ายนักวิเคราะห์ปรับประมาณการกำไรปกติปี 2567 ของ บริษัท เอเชี่ยน อะไลอันซ์ อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด (มหาชน) หรือ AAI ขึ้น 27% อยู่ที่ 921 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 110% เมื่อเทียบกับงวดเดียวกันของปีก่อน โดยหลักจากการปรับสมมติฐาน GPM ขึ้นเป็น 20.5% จากเดิม 18% อานิสงส์การขยายตัวของธุรกิจอาหารสัตว์เลี้ยงจากลูกค้ารายเดิมดีกว่าคาด
ขณะที่สัดส่วนรายได้ธุรกิจ Human food ลดลง ซึ่งมี GPM ต่ำกว่า ด้านต้นทุนทูน่า แม้ล่าสุดราคาทู น่าจะเริ่มปรับตัวขึ้น แต่ปัจจัยดังกล่าวเป็นผลจากปัจจัยฤดูกาลและเป็นไปตามคาด
โดยเชื่อว่าราคาโดยรวมจะยังอ่อนตัวเมื่อเทียบกับงวดเดียวกันของปีก่อน ซึ่งคาดการณ์ราคาทูน่าไตรมาส 2/2567 จะอยู่ที่ราว 1,450 ดอลลาร์ต่อตัน ลดลง 28% เมื่อเทียบกับงวดเดียวกันของปีก่อน และเพิ่มขึ้น 9% จากไตรมาสก่อนหน้า
ทั้งนี้ยังคงคำแนะนำ “ซื้อ” และปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 9.00 บาท จากเดิม 7.00 บาท โดยมองว่าราคาหุ้นยังมี catalyst จากแนวโน้ม ส่งออกฟื้นตัวต่อเนื่อง และความคืบหน้าลูกค้ารายใหม่ในครึ่งหลังของปี 2567 ไปจนถึงไตรมาส 1/2568
