KKP:ส่องกำไรไตรมาส 2/59 ฟื้นตัวแนะนำซื้อปันผลสูงชู Upside 20%

บล.โนมูระ พัฒนสิน ระบุในบทวิเคราะห์วันนี้ (22 มิ.ย.) ว่า ธนาคารเกียรตินาคิน จำกัด (มหาชน)หรือ KKP คาดแนวโน้มกำไรไตรมาส 2/59ฟื้นตัวเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน จากค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยที่ลดลง แต่ลดลงเทียบไตรมาสก่อนหน้าจากไม่มีโอนกลับรายการพิเศษเหมือนไตรมาส 1/59 ภาพรวมกำไรสุทธิปี 59 +12.5% เทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน ที่ระดับ 3.7 พันลบ.

Valuation เทรดที่ระดับ P/BV 0.87x ใกล้เคียงกลุ่มที่ 0.9x ขณะที่ ปันผลสูง 5.4% Upside 20% ด้านตัวเลข Loan Growth เดือน พ.ค. เซอร์ไพรส์กลุ่มสินเชื่อขนาดเล็ก +2.4% เทียบเดือนก่อนหน้าจากกลุ่ม SME และมีแนวโน้มขยายตัวต่อเนื่องในเดือน มิ.ย. หนุนสินเชื่อรวมทั้งปีกลับมาทรงตัวเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน (TP49**): Support 40/39 Resistance 42.5/44